Net Dönem Karı %31,4 Artan Şirketin Hissesi İçin 2 Vadeli Tavsiye Açıklandı!

Borsa'nın aracı kurumlarından olan Vakıf Yatırım, Halkbank'ın (HALKB) bilanço verilerini değerlendirdi. Vakıf Yatırım, HALKB hissene yönelik 12 aylık hedef fiyat ve hisse tavsiyesini açıkladı.

• "2024 yılı 4. çeyrekte Halkbank'ın net dönem kârı 3. çeyreğe göre %31,4 yükselişle 3,9 milyar TL ile öngörümüze paralel gerçekleşti. Bu dönemde ortalama özkaynak kârlılığı %10,6 oldu (3Ç24: %8,6)."
• "Son çeyrekte karşılık ve vergi giderlerinin azalması, net kar için destekleyici oldu. Böylece bankanın 2024'te bankanın net kârı yıllık bazda %49,4 yükseliş ile 15,1 milyar TL'ye ulaşırken, ortalama özkaynak kârlılığı da %9,3'ten %10,8'e çıktı."
• "Son çeyrekte bankanın net faiz marjı, çeyreksel bazda 30 bp genişleyerek %2,6 (swap dahil %1,0) olarak gerçekleşti. Bu iyileşme, TL kredi-mevduat makasındaki artıştan kaynaklanmaktadır."
• "Bankanın net faiz gelirleri, 3. çeyrek dönemindeki 6,6 milyar TL seviyesinden 2024 yılı 4. çeyrekte 8,8 milyar TL'ye çıkmıştır."
• "Öte yandan bankanın 2024 dördüncü çeyrekte net ücret ve komisyon gelirleri çeyreksel bazda %1,4 artarak 10,9 milyarr TL'ye çıktı."

• "Aynı dönemde operasyonel giderler çeyreksel %18,4 artarak 16,2 milyar TL oldu. 9A24 sonunda -57 bp (3. Aşama: 25 bp) olan bankanın net kredi riski maliyeti 2024 sonunda -46 bp (3. Aşama: 23 bp) oldu."
• "2023 sonunda bankanın %3,0 olan takipteki kredi oranı 2024'te %3,6'ya çıktı. Halk Bankası'nın TL kredi hacmi 4. çeyrek döneminde önceki çeyreğe göre %0,7 oranında artarak 1,37 trilyon TL'ye çıktı."
• "KOBİ kredileri (+%3,4) ve bireysel kredilerdeki (+%6,7) artış, toplam kredi büyüklüğünde sınırlı bir katkı sağlamıştır."
• "Bankanın 2024 sonunda konsolide sermaye yeterlilik oranı (SYR) %15,1 olarak duyurdu."

Vakıf Yatırım HALKB Hissesi Hedef Fiyat

Vakıf Yatırım, HALKB hisse için hedef fiyatını 22,2 TL olarak duyurdu. HALKB hisse tavsiyesi uzun vadeli olarak “AL”dan “TUT”a güncellendi. Kısa vadeli ise “Endekse Paralel Getiri” şeklinde belirtildi.