Perakende Şirketinde %46'lık Yükseliş Potansiyeli!

Bim Birleşik Mağazalar (BIMAS) şirketi 2024 yılı bilançosunu açıkladı. Şirket ile ilgili Deniz Yatırım bir bilanço analizi ve hedef fiyat raporu yayınladı. Yayınlanan bültende bilanço ile ilgili detaylar verilmesinin yanı sıra şirket için 12 aylık hedef fiyat verildi.

Hisse ile ilgili başlığında değerlendirme için "nötr" diyen Deniz Yatırım şu ifadelerde bulundu:

"Bim Birleşik Mağazalar, 4Ç24'te 129.067 milyon TL gelir (Konsensus: 135.272 milyon TL), 6.967 milyon TL FAVÖK (Konsensus: 6.485 milyon TL) ve 3.864 milyon TL net kar (Konsensus: 6.078 milyon TL) açıkladı. Muhasebe değişikliği nedeniyle 4Ç24 finansallarında, parasal kazanç/kayıp kalemi altında 3.503 milyon TL'lik olumlu etki oluştu."

Aracı kurum bilançoya dair kısa değerlendirmeyi ise şu şekilde ifade etti:

"4Ç24 finansallarında, FAVÖK kaleminin güçlü performans göstermesini ve beklentilerin sınırlı yukarısında sonuçlanmasına rağmen, satış gelirlerinin ve net karın beklenti altında kalması kısa dönemde fiyatlama üzerinde baskı yaratabilir. Şirket'in paylaştığı 2025 yıl sonu beklentilerini ise sınırlı olumlu olarak değerlendiriyoruz. Nihai olarak değerlendirmemiz nötr yönündedir."

Şirketin BIMAS için genel değerlendirmesi şu şekilde oldu:

"Genel değerlendirme Mevcut durumda, Bim Birleşik Mağazalar için 12-aylık hedef fiyatımız 755,50 TL, önerimiz de AL yönünde. Hisse, yıl başından itibaren BIST 100 endeksinin %8 altında performans göstermiştir. Geriye dönük 12 aylık verilere göre hisse 16,9x F/K ve 15,2x FD/FAVÖK çarpanlarından işlem görmektedir."