%44 Artar Dedi, Otomotiv Şirketi Portföye Girdi!
O aracı kurum model portföyünde değişikliğe gitti!
Para Ajansi
TEB Yatırım, model portföyünde değişikliğe gitti!
Şirket model portföyünde bulunan BİM yerine Migros'u aldı.
Yine aynı sektörden iki şirket arasında Tofaş'ı portföyünden çıkararak yerine Ford Otomotiv'i yerleştirdi.
Şirket, Migros için 453 TL'lik, Ford Otomotiv için ise 1213 TL'lik bir hedef fiyat verdi.
FROTO potansiyel getiri oranı %44 olarak görünmekte. MGROS potansiyel getiri oranı ise %25 olarak belirlenmiş.
BIMAS yerine MGROS alınması konusunda TEB Yatırım şu cümleleri kullandı:
"Portföye eklediğimiz tarihten bu yana endekse göre %32, MGROS'a göre %18 rölatif getiri elde eden başta on line projeler olmak üzere, başka alanlarda değerlendirilen şirketin ciro büyümesi yüksek seyretmeye devam edebilir.
MGROS bizim tahminlerimize göre 8,1x 2024T F/K ile işlem görüyor, bu çarpan en yakın rakibi BIMAS'a göre %13 iskontoludur."
TOAS yerine FROTO alınması konusunda ise "4Ç23 itibarıyla satış hacmini artırmasını beklediğimiz ve tahminlerimize göre düşük çarpanlarla işlem gören FROTO'yu portföyümüze ekliyoruz.
FROTO'nun 2024T F/K çarpanı olan 4,8x geçmiş yedi yılın ortalamasının %53 altındadır. Son çeyrekte teslimlerin hızlanmasıyla, tahminlerin güncelleneceğini ve bunun da hisse fiyatına olumlu yansıyabileceğini düşünüyoruz." dedi.
