Hisse Senetlerinde DELL ve LAMR Küresel Piyasalarda Öne Çıkıyor!
Hisse Senetlerinde DELL ve LAMR Küresel Piyasalarda Öne Çıkıyor! Deniz Yatırım Açıkladı! Küresel Piyasaların Öne Çıkan Hisse Senetlerinde Bugün Lamar Advertising ve Dell Technologies Yer Alıyor. Detaylı İnceleme Haberimizde...
Büşra Bulut
Yayınlama Tarihi: 19.11.2025 17:00
—
Son Güncelleme: 19.11.2025 17:00
Hisse Senetlerinde DELL ve LAMR Küresel Piyasalarda Öne Çıkıyor! Deniz Yatırım Açıkladı! Küresel Piyasaların Öne Çıkan Hisse Senetlerinde Bugün Lamar Advertising ve Dell Technologies Yer Alıyor. Detaylı İnceleme Haberimizde...
HİSSE SENETLERİ ÖNE ÇIKANLAR
LAMAR ADVERTISING (LAMR)
Sektör: Gayrimenkul - Endüstri: Konut ve Ticari GYO - Güncel Fiyat: 130$ - Hedef Fiyat: 140$
Warren Buffett'ın 2025 sonunda CEO'luk görevini devredecek olmasına rağmen, Berkshire Hathaway'in mevcut portföyü hâlâ onun yatırım felsefesini yansıtıyor ve bu yaklaşımın son örneklerinden biri de Lamar Advertising oldu. Şirket, ABD ve Kanada genelinde 360 binden fazla açıkhava reklam yüzeyi (billboard ve dijital panolar) işletmektedir.
Lamar, hiper büyüme peşinde koşmak yerine, talebin yapısal olarak kalıcı olduğu, yenilenmesi zor altyapıya dayanan ve ölçek avantajının istikrarlı tek haneli büyüme sağladığı nakit akışı zengini bir niş pazarda faaliyet gösteriyor. Ayrıca, Berkshire Lamar'a tahmini 150 milyon dolarlık bir yatırım yaptı. Bu tercihin arkasında, şirketin güçlü nakit yaratma kapasitesi, düşük döngüsellik ve üst üste beş yıldır artırılan %4,8'lik temettü verimi bulunuyor.
Açıkhava reklamcılığı, dijital platformlarla kıyaslandığında daha az volatilite gösterdiği için, Buffett tarzı "görünür, basit, öngörülebilir" iş modeli kriterleriyle oldukça uyumludur. Ayrıca, ekonominin farklı dönemlerinde bile istikrarlı reklam talebi ve uzun vadeli sözleşmeler, gelir akışının dayanıklılığını artırmaktadır. Lamar Advertising, gösterişten uzak, savunmacı ve güçlü nakit akışı üreten bir şirket olarak Berkshire portföyünde yerini almış durumda. Tahmin edilebilir gelir akışı ve temettü büyümesi arayan uzun vadeli yatırımcılar için de Buffett tarzı bir portföy adayı olmaya devam etmektedir.
DELL TECHNOLOGIES (DELL)
Sektör: Teknoloji - Endüstri: Bilgisayar, Telefon - Güncel Fiyat: 122.7$ - Hedef Fiyat: 165$
Dell, geleneksel PC işinin çok ötesine geçerek gizli bir yapay zekâ (Al) altyapı lideri olarak öne çıkmaktadır. Şirket bugün dünyanın en büyük sunucu tedarikçisi konumunda ve NVIDIA hızlandırıcılı, gelişmiş sıvı/hava soğutmalı Al sunucularını; kurulum, entegrasyon, destek ve hızlı devreye alma gibi yüksek marjlı hizmetlerle paketleyerek kurumsal müşterilere sunmaktadır. Bu model, PC tarafındaki durağanlığa rağmen Al döngüsünden doğrudan gelir ve kâr üretmesini sağlamaktadır.
İkinci çeyrekte Altyapı Çözümleri Grubu geliri %44 artarken, bu sıçrama toplam satışların %19 yükselmesine katkıda bulunmuştur. Dell'in kurumsal müşteri erişimi ve tedarik zinciri ölçeği, yapay zekâ iş yükleri için sunucu talebi hızlanırken şirketi ayrıcalıklı bir konuma yerleştiriyor. Hiperskaler talep de güçlüdür: Örneğin, Microsoft-IREN anlaşmasıyla eş zamanlı olarak IREN'in 5,8 milyar dolarlık Dell Al sunucusu siparişi, şirketin altyapı projelerinde "birincil tedarikçi" olarak görüldüğünü teyit etmektedir.
Pazar dinamikleri de Dell'in lehine işliyor. IDC, Al sunucu pazarının 2029'a kadar %29 Yıllık Bileşik Büyüme Oranı (YBBO) ile büyümesini bekliyor. Dell, hizmet ağı, tedarik zinciri önceliği, kurumsal müşteri ilişkileri ve genişleyen Al sunucu portföyüyle bu büyümeden pay almakla kalmayıp, liderliğini güçlendirebilecek yapısal avantajlara sahiptir. Piyasa, önümüzdeki beş yılda Dell'in %15 civarında EPS YBBO yakalayabileceğini öngörmektedir. Buna karşın hisse, sadece 14 kat ileri F/K çarpanıyla işlem görmektedir. Bu değerleme, güçlü Al döngüsü ve marj genişlemesi hesaba katıldığında, 2030'a kadar iki katına yakın bir potansiyel sunmaktadır.
HİSSE SENETLERİ ÖNE ÇIKANLAR
LAMAR ADVERTISING (LAMR)
Sektör: Gayrimenkul - Endüstri: Konut ve Ticari GYO - Güncel Fiyat: 130$ - Hedef Fiyat: 140$
Warren Buffett'ın 2025 sonunda CEO'luk görevini devredecek olmasına rağmen, Berkshire Hathaway'in mevcut portföyü hâlâ onun yatırım felsefesini yansıtıyor ve bu yaklaşımın son örneklerinden biri de Lamar Advertising oldu. Şirket, ABD ve Kanada genelinde 360 binden fazla açıkhava reklam yüzeyi (billboard ve dijital panolar) işletmektedir.
Lamar, hiper büyüme peşinde koşmak yerine, talebin yapısal olarak kalıcı olduğu, yenilenmesi zor altyapıya dayanan ve ölçek avantajının istikrarlı tek haneli büyüme sağladığı nakit akışı zengini bir niş pazarda faaliyet gösteriyor. Ayrıca, Berkshire Lamar'a tahmini 150 milyon dolarlık bir yatırım yaptı. Bu tercihin arkasında, şirketin güçlü nakit yaratma kapasitesi, düşük döngüsellik ve üst üste beş yıldır artırılan %4,8'lik temettü verimi bulunuyor.
Açıkhava reklamcılığı, dijital platformlarla kıyaslandığında daha az volatilite gösterdiği için, Buffett tarzı "görünür, basit, öngörülebilir" iş modeli kriterleriyle oldukça uyumludur. Ayrıca, ekonominin farklı dönemlerinde bile istikrarlı reklam talebi ve uzun vadeli sözleşmeler, gelir akışının dayanıklılığını artırmaktadır. Lamar Advertising, gösterişten uzak, savunmacı ve güçlü nakit akışı üreten bir şirket olarak Berkshire portföyünde yerini almış durumda. Tahmin edilebilir gelir akışı ve temettü büyümesi arayan uzun vadeli yatırımcılar için de Buffett tarzı bir portföy adayı olmaya devam etmektedir.
DELL TECHNOLOGIES (DELL)
Sektör: Teknoloji - Endüstri: Bilgisayar, Telefon - Güncel Fiyat: 122.7$ - Hedef Fiyat: 165$
Dell, geleneksel PC işinin çok ötesine geçerek gizli bir yapay zekâ (Al) altyapı lideri olarak öne çıkmaktadır. Şirket bugün dünyanın en büyük sunucu tedarikçisi konumunda ve NVIDIA hızlandırıcılı, gelişmiş sıvı/hava soğutmalı Al sunucularını; kurulum, entegrasyon, destek ve hızlı devreye alma gibi yüksek marjlı hizmetlerle paketleyerek kurumsal müşterilere sunmaktadır. Bu model, PC tarafındaki durağanlığa rağmen Al döngüsünden doğrudan gelir ve kâr üretmesini sağlamaktadır.
İkinci çeyrekte Altyapı Çözümleri Grubu geliri %44 artarken, bu sıçrama toplam satışların %19 yükselmesine katkıda bulunmuştur. Dell'in kurumsal müşteri erişimi ve tedarik zinciri ölçeği, yapay zekâ iş yükleri için sunucu talebi hızlanırken şirketi ayrıcalıklı bir konuma yerleştiriyor. Hiperskaler talep de güçlüdür: Örneğin, Microsoft-IREN anlaşmasıyla eş zamanlı olarak IREN'in 5,8 milyar dolarlık Dell Al sunucusu siparişi, şirketin altyapı projelerinde "birincil tedarikçi" olarak görüldüğünü teyit etmektedir.
Pazar dinamikleri de Dell'in lehine işliyor. IDC, Al sunucu pazarının 2029'a kadar %29 Yıllık Bileşik Büyüme Oranı (YBBO) ile büyümesini bekliyor. Dell, hizmet ağı, tedarik zinciri önceliği, kurumsal müşteri ilişkileri ve genişleyen Al sunucu portföyüyle bu büyümeden pay almakla kalmayıp, liderliğini güçlendirebilecek yapısal avantajlara sahiptir. Piyasa, önümüzdeki beş yılda Dell'in %15 civarında EPS YBBO yakalayabileceğini öngörmektedir. Buna karşın hisse, sadece 14 kat ileri F/K çarpanıyla işlem görmektedir. Bu değerleme, güçlü Al döngüsü ve marj genişlemesi hesaba katıldığında, 2030'a kadar iki katına yakın bir potansiyel sunmaktadır.
