Turkcell–Google Cloud İş Birliği: Küresel Ölçekli Veri Merkezi Hamlesi!

Turkcell–Google Cloud İş Birliği: Küresel Ölçekli Veri Merkezi Hamlesi! Tacirler Yatırım, Turkcell Şirket Ziyaretine Dair Analist Toplantı Notlarını Paylaştı. Detaylar Haberimizin Devamında...

Turkcell
Analist Toplantı Notu

Turkcell'in üst yönetimi ve yatırımcı ilişkilerinin katılımıyla düzenlenen analist toplantısına katılım sağladık. Toplantıda, şirketin mevcut operasyonlarına ilişkin güncel gelişmelerin yanı sıra orta-uzun vadede büyümeye katkı sağlaması beklenen veri merkezi ve bulut yatırımları ile stratejik öncelikler ele alındı.

Toplantının Ana Başlıkları

Yönetim, telekom operatörü kimliğinin ötesinde, ölçeklenebilir dijital altyapı varlıkları üzerinden değer yaratmayı hedefleyen bir çerçeve çizdi. Şirketin büyüme planları ve yatırımlarının ana odağı fiber, 5G teknolojisi, yapay zeka, yenilenebilir enerji ve veri merkezi & bulut başlıklarında yoğunlaşmaktadır.

Veri Merkezlerinde Liderlik ve Büyüme Planları

Kurumsal veri merkezi pazarında erken giriş avantajı ile liderliğini pekiştirdiğini ve kurumsal pazarda %39 pazar payıyla açık ara lider konumda bulunduğu belirtildi. Şirketin toplam kapasitesinin 54 MW seviyesine ulaştığı ve aktif kapasitenin yaklaşık 50 MW olduğu vurgulandı. Bugüne kadar kümülatif yaklaşık 545 milyon Euro düzeyinde yatırım yapılan veri merkezleri Tekirdağ/Çorlu, Kocaeli/Gebze, İzmir/Torbalı ve Ankara/Temelli lokasyonları üzerinde bulunmaktadır.

Bulut tarafı özellikle erken aşama şirketler ve KOBİ'ler için kritik bir kaldıraç olarak ele alındı. Şirket, bulut altyapısının yüksek ilk yatırım yapmadan deneme olanağı sunmasının, inovasyonu hızlandırdığını ve yeni fikirlerin ticarileşme şansını artırdığını vurguladı. IDC tahminlerine göre Türkiye bulut bilişim pazarının 2029 yılına kadar yıllık %20 bileşik büyüme oranına sahip olması ve hali hazırda 1,7 mlr USD olan pazarın 2029 yılında 4,2 mlr USD'ye ulaşması bekleniyor. Türkiye hem KOBİ'ler hem de büyük işletmeler bazında bulut penetrasyonunda Avrupa'nın ciddi ölçüde gerisinde yer almakta. Bu tablo, büyümenin yalnızca toplam pazar genişlemesinden değil, aynı zamanda penetrasyonun normalleşmesinden de geleceğini destekliyor. Bu yakınsamanın KOBİ/startuplarda 2-3 kat, büyük işletmelerde ise 1,5 kat büyüme potansiyeli yaratabileceği ifade ediliyor.

Beklentilere bakıldığında, veri merkezi ve bulut iş kolunda kapasite artışı ile birlikte 2032'ye kadar ABD doları bazında yıllık %20'nin üzerinde FAVÖK büyümesi hedeflendiği paylaşıldı. Bu büyümenin temelinde hem aktif kapasitenin ölçeklenmesi hem de kurumsal müşteri tabanının genişlemesi yer alırken, segment FAVÖK'ünün 2026'da 100 milyon USD'yi aşması beklentisi de vurgulandı.

Yapay zeka iş yüklerinin veri merkezi kapasite ihtiyacını artıran temel itici güçlerden biri olduğu ve talep tarafındaki büyümenin döngüsel değil yapısal olduğu belirtildi. Bu çerçeve, veri merkezi & bulut faaliyetlerinin Turkcell'in toplam değerine orta-uzun vadede daha belirgin katkı vermesini amaçlıyor.

Yönetim, veri merkezi ve bulut işinin telekom işinden farklı bir değerleme mantığına sahip olduğunu belirterek, bu faaliyetlerin ayn bir şirket çatısı altında ilerletilmesine yönelik yaklaşımlarını öne çıkardı. Veri merkezi ve bulut tarafında global örneklere bakıldığında, şirketler daha yüksek çarpanlar ile fiyatlanmaktadır.

Veri merkezi ve bulut gelirlerinin 2032'ye kadarki dönemde 6 kat artmasını ve şirketin veri merkezi ve bulut iş kolunun hali hazırda toplam gelir içindeki %2-3'lük payının önümüzdeki dönemde %8-10 bandına ulaşacağını öngörmektedir.

Turkcell - Google Cloud İş Birliği

Toplantının en kritik başlıklarından biri Turkcell ile Google Cloud arasındaki anlaşma oldu. Yönetimin paylaştığı çerçeveye göre Turkcell, 2032'ye kadar yaklaşık 1 milyar dolarlık yatırımla tesislerin inşasını üstlenirken, Google tarafı da 2 milyar dolarlık yatırımla donanım altyapısını kademeli olarak devreye alacak. Ankara'da üç veri merkezinin tek lokasyonda Google'a tahsis edilmesi, anlaşmanın ölçeği ve görünürlüğü açısından önemli bir farklılaştırıcı unsur olarak öne çıktı. Bu yapı sayesinde kapasite tarafında talep görünürlüğünün artması ve gelir akışının daha öngörülebilir hale gelmesi hedefleniyor.

Turkcell'in veri merkezlerinin, tasarım-inşa-operasyon süreçlerinin tamamında uluslararası standartlara uygun Tier III seviyesinde kurgulanmasının Google kararında etkili olduğunu da vurguladı. Ayrıca bu anlaşmanın Türkiye'ye başka hiper ölçekli veri merkezi oyuncularının gelmesi açısından da katalizör olabileceği beklentisi paylaşıldı.

Gelir modelinde, Google'ın şirketten kolokasyon benzeri bir hizmet alacağı ve bunun yanında Turkcell in Google hizmetleri tarafında ayrıcalıklı bayi rolü ile ek gelir paylaşımı yaratacağı ifade edildi. Paylaşılan çerçevede, ilk kapasite devreye alımlarının 15 MW olarak 2028 itibarıyla başlaması hedefleniyor. Bu nedenle anlaşmanın anlamlı ciro katkısının da 2028 sonrasında daha görünür hale geleceği bekleniyor. Orta vadede veri merkezleri tarafında ölçeğin büyütülmesi ana hedef olurken, Turkcell aktif kapasitenin 2025 itibarıyla 50 MW seviyesinden 2032'de 100 MW seviyesine taşınmasını stratejik bir hedef olarak konumlandırdı.